Terceira, die Insel, die mit zur Hauptgruppe gehört, ist von knapp 56000 Menschen bewohnt und ist etwa 390 Quadratkilometer groß. Sie liegt ungefähr 80 Meilen von Sao Miguel und ist im Gegensatz zu den anderen Insel relativ flach.Auf Terceira steht der Ackerbau und die Viehzucht im Vordergrund,daher ist das Landschaftsbild sehr kahl. Außerdem ist Terceira für seine Stierkämpfe bekannt und gerade in den Sommermonaten kann man diese regelmäßig beobachten.
Geschichtlich gesehen hat die Insel Terceira einen hohen Stellenwert. Die Hauptstadt Angra do Heroismo, mit einer Einwohnerzahl von 12000, war ein sehr bedeutender Handelsort für viele Eroberer. Ihnen haben wie die großartigen Bauten, die aus dieser Zeit stammen zu verdanken.Die Hauptstadt wurde 1983 von der Unesco zum Weltkulturerbe erklärt.
Angra do Heroismo ist eine sehr moderne Stadt mit aus dem 17.Jh. stammenden Renaissance Häusern, Adelsplätze und Herrenhäusern. Sehr zu empfehlen ist in dieser Stadt auch die Kathedrale,der Palast der Capitães Generais,Schloß São Sebastião und São João Baptista,das Herrenhaus Nossa Senhora dos Remédios und die kunsthistorisch interessanten Kirchen Nossa Senhora da Conceição, São Gonçalo und Misericórdia.
Neben der Hauptstadt gibt es die Stadt Praia da Vitoria auf Terceira ,mit 6500 Einwohnern. Die Stadt bietet einen traumhaften Sandstrand, wunderschöne Kirchen und Kapellen, Weingärten und faszinierende Aussichtspunkte. Die Stadt begeistert auch mit dem Vulkankegel Bagacina und Cabrito mit interessanten Lavagebieten.
Daneben gibt es in Praia da Vitoria einen amerikanischen Luftwaffenstützpunkt,der großen Einfluß auf das Leben in dieser Stadt nimmt. Es gibt einige Azoreanerinnen die mit amerikanischen Soldaten verheiratet sind.